香港ipo法规

㈠ 以下这一条是在香港上市规则第几条规定的

南朝四百八十寺，多少楼台烟雨中。

㈡ 港股关于限售期的法律规定

1、港股的限售期跟国内类似，公开销售需要一个禁售期，也有锁定的时间期，但可专以通过机构与机属构之间来转手股份，这个不受限制的。
2、限售期是指对某一类股东持有的股票约定在持有一定期限后方可在二级市场交易流通。限售期概念多出现在股改、管理层股权激励、兼并收购等事件中。
3、限售期到期后，市场上流通股数量将增加。如果受限股东在到期后大举卖出公司股票可能引发股价下跌，特别是公司大股东和高级管理人员大量卖出股票的行为，容易被市场理解为公司内部人士不看好公司股票的前景。A股市场最受关注的限售期到期影响来自于股改完成后大量国有股上市流通，如果市场上没有足够流动性来接手，可能导致股价下跌。

㈢ 国内企业香港上市有哪些限制

（一）经省级人民政府或国家经贸委批准、依法设立并规范运作的股份有限公司（以下简称“公司”）； （二）公司及其主要发起人符合国家有关法规和政策，在最近二年内没有重大违法违规行为； （三）符合香港创业板上市规则规定的条件； （四）上市保荐人认为公司具备发行上市可行性并依照规定承担保荐责任； （五）国家科技部认证的高新技术企业优先批准。 申请到香港创业板上市须提交的文件 境内企业申请到香港创业板上市须向证监会提交下列文件： （一）公司申请报告。内容应包括：公司沿革及业务概况、股本结构、筹资用途及经营风险分析、业务发展目标、筹资成本分析等； （二）上市保荐人对公司发行上市可行性出具的分析意见及承销意向报告； （三）公司设立批准文件； （四）具有证券从业资格的境内律师事务所就公司及其主要发起人是否符合国家有关法规和政策以及在最近二年内是否有重大违法违规行为出具的法律意见书（参照《公开发行股票公司信息披露的内容与格式准则第六号[法律意见书的内容与格式]》制作）； （五）会计师事务所对公司按照中国会计准则、股份有限公司会计制度编制和按照国际会计准则调整的会计报表出具的审计报告； （六）凡有国有股权的公司须出具国有资产管理部门关于国有股权管理的批复文件； （七）较完备的招股说明书； （八）证监会要求的其他文件。 答案补充不设最低盈利要求；有不少于24个月的经营活跃纪录，期间，管理层及拥有权大致相同；主营业务突出；最低市值不低于4600万港元；公众持股比例不低于25%、且达3000万港币；公众股东须持股人数有100名以上；管理层持股量须持有不少于35%；允许同业竞争，但需全面披露。

㈣ 香港上市有什么条件

内地企业申请香港上市的条件：

1、符合我国有关境外上市的法律、法规和规则。

2、筹资用途符合国家产业政策、利用外资政策及国家有关固定资产投资立项的规定。

3、净资产不少于4亿元人民币，过去一年税后利润不少于6000万元人民币，并有增长潜力，按合理预期市盈率计算，筹资额不少于5000万美元。

4、具有规范的法人管理结构及完善的内部管理制度，有较长期稳定的高级管理层及较高的管理水平。

5、公司上市后分红派息有可靠的外汇来源，符合国家外汇管理的有关规定。

6、证监会规定的其他条件。

香港上市条件：

香港资本市场有主板和创业板市场之分。创业板市场主要面对规模较小，但是具有较高增长潜力的公司，对上市企业的要求较为宽松。主板市场面对规模大、较为成熟的企业，对上市企业的要求较为严格。

（一）香港主板市场

1、财务要求

（1）过去三个财政年度至少5，000万港元盈利（最近一个财务年度盈利至少2，000万港元，以及前两年累计盈利至少3，000万港元），同时上市时市值至少达到5亿港元；

（2）上市时市值至少达到40亿港元且最近一个经审计财务年度的收入至少为5亿港元；

（3）上市时市值至少达20亿港元，最近一个经审计财务年度的收入至少5亿港元，且前三个财务年度来自营运业务的现金流入合计至少1亿港元。

2、会计准则为《香港财务报告准则》或《国际财务财务准则》，经营银行业务的公司必须同时遵守香港金融管理局发出的《本地注册认可机构披露财务资料》

3、营业纪录及管理层

在至少前三个财务年度有营业纪录且管理层维持不变，在至少经审计的最近一个财务年度所有权和控制权维持不变。在某些情况可以获得适当豁免。

4、最低市值

新申请人上市时证券与其市值至少为5亿港元。

5、公众持股的市值

新申请人证券上市时由公众人士持有的股份的市值至少为1.25亿港元。

6、公众持股量

•无论何时，发行人已发行股本总额必须至少有25%由公众人士持有

•如发现人预期在上市时的市值逾100亿港元，则香港交易所可酌情接纳介乎15%至25%之间的一个较低的百分比

7、股东分布

持有有关证券的公众股东须至少为300人，持股量最高的三名公众股东实益持有的股数不得占证券上市时公众持股量逾50%。

8、控股股东的上市后禁售期（上市前投资者的基石投资者的股份亦受禁售期限制）

1年（上市后首6个月内不得出售股份，第2个6个月可以出售股份但必须维持控股地位）

（二）香港创业板市场

1、财务要求

创业板申请人须具备不少于2个财政年度的营业记录，日常经营业务有现金流入，于上市文件刊发之前两个财政年度合计至少达3000万港元（未计入调整营运资金的变动和已付税项）；

2、会计准则为《香港财务报告准则》或《国际财务报告准则》，经营银行业务的公司必须同时遵守香港金融管理局发出的《本地注册认可机构披露财务资料》。

3、营业记录及管理层

新申请人必须具备2个财政年度的营业记录：（i）管理层在最近2个财政年度维持不变；及（ii）最近一个完整的财政年度内拥有权和控制权维持不变。

4、最低市值

新申请人上市时证券与其市值至少为1.5亿港元。

5、公众持股的市值

新申请人与其证券上市时有公众人士持有的股份市值须至少为4500万港元。

6、公众持股量

须占发行人已发行股本至少25%。

7、股东分布

持有有关证券的公众股东须至少为100人，持股量最高的三名公众股东实益持有的股数不得占证券上市时公众持股量逾50%。

㈤ 内地企业香港上市需满足哪些条件

1、符合我国有关境外上市的法律、法规和规则。
2、筹资用途符合国家产业政策内、利用外资政策及国容家有关固定资产投资立项的规定。
3、净资产不少于4亿元人民币，过去一年税后利润不少于6000万元人民币，并有增长潜力，按合理预期市盈率计算，筹资额不少于5000万美元。
4、具有规范的法人管理结构及完善的内部管理制度，有较长期稳定的高级管理层及较高的管理水平。
5、公司上市后分红派息有可靠的外汇来源，符合国家外汇管理的有关规定。
6、证监会规定的其他条件。

㈥ 香港上市的要求和条件是什么

香港主板上市的要求及条件：

主要为较大型、基础较佳以及具有赢利纪录的公回司筹集资金。

（1）上市前三年合计答溢利（溢利是指利润总额）5000万港元（最近一年须达2000万港元）；

（2）上市时市值须达1亿港元；

（3）最低公众持股量为25%（如发行人市场超过40亿港元，则最低可降低为10%）；

（4）三年业务纪录期须在基本相同的管理层及拥有权下营运；

（5）上市时最少须有100名股东，而每100万港元的发行额须由不少于3名股东持有；

（6）信息披露：一年两度的财务报告；

（7）包销安排：公开发售以供认购必须全面包销。

(6)香港ipo法规扩展阅读:

上市是股票可以进入证券交易所进行交易，每个证券交易所均制定各自的股票上市要求，股票在上市和开始挂牌交易之前必须符合这些要求。股票上市要求通常包括以下几方面的内容：公众持股量、股东数目及至少公布若干年的财务报表等，不同的证券交易所也有个别不同的要求。

上市即首次公开募股指企业通过证券交易所首次公开向投资者增发股票，以期募集用于企业发展资金的过程。当大量投资者认购新股时，需要以抽签形式分配股票，又称为抽新股，认购的投资者期望可以用高于认购价的价格售出。

参考资料:网络-上市要求

㈦ 香港上市有哪些法律问题需要注意的呢

1去香港IPO的成本大概是多少？
创业板要求的最低市值是1.5亿港元，发行30%就是4500万港元。这4500万的融资额，是公司拿到的钱。但你要付给中介机构的费用，除承销费外，大概需要3000万港元。
主要的中介机构包括保荐人、审计师、2家中国律师和2家香港律师，中国律师收费在100万到180万之间。香港律师，较低地在400万左右，贵一些的可达100万美元。
审计收费300万左右，保荐费大概在500万上下。
投行赚的承销费就是发行规模的3%到4%，其中主板发行有谈到2%、2.5%的，但那是大项目。
2花了钱去香港IPO成功的概率呢？
去香港IPO，审批这一关很好过。只要你符合那些条条框框的标准，香港证监会和交易所不会多加阻拦。
难点在于发行。在股票的机构配售和零售上，一旦销售不足额，则发行失败。也就是说，你要搞定投资者，收集足够的订单。
3去香港上市的优越性在于？
时间表更明确，二次融资更加方便，相较于A股有更强的确定性。
4二次融资是否方便？
香港的二次融资在手续上很方便。香港上市公司董事会可以获得一个一般性授权，在总股本规模的20%以内的增发，董事会通过即可。
只要和投资者谈好，某一天闭市之后，做一些手续，最快一个多小时钱就可以到账，非常快。
5比较明确的时间表和流程是怎样的？
总体来讲，7至10个月即可挂牌上市。
主要的时间会花在前期的准备。审计、上市文件的准备，大概要4个月；正式提交上市申请表后，回答问题的阶段要经历3个月（准备充分的现在估计2个月即可）；最后进行路演接受投资者订单1至1.5个月。
6去香港上市有什么弊端呢？
通常公司不太适应的是监管更严，甚至比A股还严。上市之后很累。
和新三板相比，港股信披等方面更严格。主板，每半年要出一个报表。创业板每季度要出一个报表。并且公司随时要跟交易所、机构投资者保持顺畅的沟通，对公司的信息披露和公司治理也有严格要求。
新三板现在从正规性上还略差一点，很多中介机构的三板团队，尺度会比较宽。但港股市场的中介机构有一点小问题都不敢放。
一旦出了问题，在国内通常是市场禁入、罚款，而香港严重的是刑事责任，要坐牢。
7对公司来说，出了问题的严重性？
严重的话会责令退市、冻结资金、赔偿投资者损失。投资者也有可能会将公司告上法庭。香港法制健全，最好不要抱着侥幸心理冒险。
什么样的公司适合去港股？
1什么样的公司适合去港股？
从行业的角度来讲，香港市场更青睐基础设施、大消费等传统概念。一些连锁业态的公司、房地产、水务公司，以前在香港上市的很多。近几年新经济兴起后，香港也在寻求变革，吸引互联网公司。
从财务的角度来讲，盈利门槛是最常用的。主板要求公司有三年的营业期，第一年和第二年的净利润加起来要达到3000万港元，最后一年要达到2000万港元。
创业板要求公司最近两个财年经营性现金流净额（不考虑营运资本变动的调整）在3000万港元以上。
2怎样从自身发展需要考虑是否去上港股？
如果要做国际业务、海外并购，或将来想融资更方便，可以考虑香港。作为国际资本市场，公司有可能会接触到国际上的商业机会，对品牌形象加分很高。
但如果你就想IPO这一把融一大笔钱，那可能还是A股估值更高，并且讲故事更方便。
3港股的估值情况？
总体来说，香港的平均市盈率比A股低不少。但某几个行业可能差距不大，比如医疗和消费品。
如果未来成长性很好，投资者可能会给的价格高一点。公司年初上市，市场会用这一年的预测净利润来乘以市盈率给你估值；年尾上市，可以用第二年预测净利润。只要你有合理的理由说明业绩保障，投资者也会买单。
4港股IPO难点在发行，怎么判断，自己的公司投资者会不会买单？
公司越大，去香港议价的能力会越强，投资者也会越喜欢。
首先，香港80~90%的出资方都是机构，零售很少。而各家机构都有自己的门槛。基本上，发行规模1亿美元以上叫中型股本，才会到吸引大的基金，低于这个线，就会很困难。
如果预计自己的发行规模为1亿美元，按照25%发行，就是4亿美元市值，接近30亿人民币。
现在可能门槛更高，市值在40亿港元以下的，大型基金都不太会关注。

㈧ 海外上市的法律法规

这个网站里面有很详细的关于海外上市的法律和建议http://www.globalipo.cn/news/readnews.asp?newsid=553

记得给我加分啊。呵呵。下面有很详细的法律
本文所指拟海外上市公司，特指拟上市的公司的注册地和上市资产均在中国大陆的企业。

国内企业进入国际资本市场融资，首先是要确立公司组织形式为股份公司。下面将向您介绍从股份公司的组建设立到海外上市的程序和工作内容，以便于您安排部署海外上市的工作。

企业发起设立或改制为股份公司并成功地在海外证券交易所上市，还要依据国内及上市所在地的法律法规，而且这些法律法规在不同时期还有某些变化，这将直接影响到公司的组建和上市工作。

一、正确认识股份制和股份制公司

(一)股份制

1、股份公司经营的产品和劳务是商品，股份公司的产权也是商品，因为

它已随着股票上市而不断发生产权和股权的交易。所以公司除经营它的商品产品或劳务之外，也要进行资产的经营。

2、进行改造股份制是社会资金的重新组合、企业产权的变革，因此也必

然引起责权利的再分配。

(二)我国股份公司设立的方式

1、发起设立：

发起设立是发起人认购公司首次(设立时)发行股份而设立公司的一种方式。这种设立方式无须制作认股书，无须向社会公开募集股份，无须召开创立大会，设立程序比募集设立简单。

2、募集设立：

募集设立是发起人认购公司首次(设立时)发行的部分股份，其余股份向社会募集认购而成立公司的一种方式。这种方式比发起设立方式复杂，要实行公开募股和召开创立大会的程序。

(三)股份公司设立形式

1、新设

按照我国股份制试点的通行做法是，具有投资主体资格的境内、外法人或自然人，主要指国家授权投资的机构或国家授权的部门，具有法人资格的企业、事业及其他单位，将自己所有或依法经营管理的部分财产以发起人的身份出资，组建一家新的股份有限公司。股份有限公司设立后，出资人仍独立存在，原有的法人地位不取消。

2、现有企业改制

现有企业改制，可以实行发起设立，也可以实行募集设立。募集设立时，发起人可以少于5人。实践中有实力国有企业，多采取募集设立方式。

二、企业重组基本模式

1、整体上市模式

发起人企业不进行资产调整，原企业整体上市，此种模式是用于下列条件：

(1)新建的企业或社会负担较小的老企业；

(2)资产相关性大、业务单一；

(3)非经营性资产有一定盈利能力。

2、分立模式

原企业集团把经营性资产及相关的负债和权益投入拟上市公司，剥离非经营性资产。被剥离资产若有较强盈利能力，一般应重组成新的法人主体，原企业撤销；否则就保留原企业法人地位，对拟上市公司控股。使用条件为：(1)大而全性质的大型国有企业；(2)资产相关性不大；(3)上市公司不承担非经营性资产。

3、合并模式

该模式是原企业通过购买或股权交换方式取得对另一个企业的控股地位或另一企业的全部资产，成立股份公司，被收购企业成为原企业的附属公司或被撤销；也可新设立股份公司，纳入两家以上企业的资产，原有企业全部撤销。适用于：(1)原企业规模小，但相对独立，业务联系紧密；(2)各企业有自己的优势，在行业中有一定的影响；(3)单个一家企业规模小，无法满足上市的要求。

企业股份制改制与重组，组建股份公司到海外上市，一般需要筹备相当长的时间，编写多种资料，经过各个管理机关审批，需要技术、财务会计、评估、法律、证券等专业人员参加，最后形成上报文件。因而需要统一的规划设计、控制、协调、指导、操作，从而保证公司筹备的顺利进行。在这一过程中，财务顾问和中介机构将起到非常重要的作用。

三、海外上市的意义

1、募集大笔投资性的、不可随意撤出的企业发展资金。

2、建立长期在股市上融资的条件，每年都可能融得相当30%于上市资产的资金。

3、控股股东的资产放大并可以在股票市场上变现，为投入资金构筑了退出平台。

4、有利于规范企业管理、有利于社会监督、增强企业的凝聚力和向心力。

5、在国际化的技术、市场、管理和人才等方面，获得更多的合作机会，为企业走向国际市场创造条件。

6、作为上市公司，能获得巨大(行情 论坛)的发展和扩张能力。现在的企业并购，已经很少采取现金收购，往往是以股权置换的方式进行。这种能力就是利用股市资金而形成的。

四、国内企业海外上市的方式和上市地点

国内企业海外上市的途径可归为两大类：直接上市与间接上市。

(一)境外直接上市

境外直接上市即直接以国内公司的名义向国外证券主管部门申请发行的登记注册，并发行股票(或其它衍生金融工具)，向当地证券交易所申请挂牌上市交易。即我们通常说的H股、N股、S股等。H股，是指中国企业在香港联合交易所发行股票并上市，取Hongkong第一个字“H”为名；N股，是指中国企业在纽约交易所发行股票并上市，取New York第一个字“N”为名，同样S股是指中国企业在新加坡交易所上市。

通常，境外直接上市都是采取IPO(首次公开募集)方式进行。境外直接上市的主要困难在于是：国内法律与境外法律不同，对公司的管理、股票发行和交易的要求也不同。进行境外直接上市的公司需通过与中介机构密切配合，探讨出能符合境内、外法规及交易所要求的上市方案。

境外直接上市的工作主要包括两大部分：国内重组、审批(目前，证监会已不再出具境外上市“无异议函”，也即取消对涉及境内权益的境外公司在境外发行股票和上市的法律意见书的审阅)和境外申请上市。

(二)境外间接上市

由于直接上市程序繁复，成本高、时间长，所以许多企业，尤其是民营企业为了避开国内复杂的审批程序，以间接方式在海外上市。即国内企业境外注册公司，境外公司以收购、股权置换等方式取得国内资产的控制权，然后将境外公司拿到境外交易所上市。

间接上市主要有两种形式：买壳上市和造壳上市。其本质都是通过将国内资产注入壳公司的方式，达到拿国内资产上市的目的，壳公司可以是以上市公司，也可以是拟上市公司。

间接上市的好处是成本较低，花费的时间较短，可以避开国内复杂的审批程序。但有三大问题要妥善处理：向中国证监会报材料备案，壳公司对国内资产的控股比例问题和上市时机的选择。

(三)其它境外上市方式

中国企业在海外上市通常较多采用直接上市与间接上市两大类，但也有少数公司采用存托凭证和可转换债券上市。但这两种上市方式往往是企业在境外已上市，再次融资时采用的方式。

(四)上市地点

中国企业海外上市地点，多为香港、美国和新加坡。多伦多、伦敦、东京等地也偶有涉及，但影响力相对较小。

第二部分 境外上市基本条件及报送文件

一、公司申请上市的必备条件

目前，证监会已不再出具境外上市“无异议函”，即取消对涉及境内权益的境外公司在境外发行股票和上市的法律意见书的审阅；也取消了境内企业境外上市的分批预选制，改为成熟一家，批准一家；同时还取消了原来重点支持国有企业的提法，只要符合境外上市条件的，不管所有制形式均可申请境外上市。

一般而言，境内企业境外上市须具备以下条件：

符合我国有关境外上市的法律、法规和规则；

筹资用途符合国家产业政策、利用外资政策及国家有关固定资产投资立项的规定；净资产不少于4亿元人民币，过去一年税后利润不少于6000万元人民币，并有增长潜力，按合理预期市盈率计算，筹资额不少于5000万美元；

具有规范的法人结构及较完善的内部管理制度，有较稳定的高级管理层及较高的管理水平；

上市后分红派息有可靠的外汇来源，符合国家外汇管理的有关规定；

证监会规定的其他条件；

境内公司业绩除了满足我国证监会的要求，各证交所均对公司申请上市有一定要求，比如香港联交所主板上市要求，最近一年股东盈利不低于2000万港币，前两年累计股东盈利不低于3000万港元。

二、境内公司申请境外上市需报送的文件

1、申请报告，其内容应包括：公司演变及业务概况，重组方案与股本结构，符合境外上市条件的说明，经营业绩与财务状况(最近三个会计年度的财务报表、本年度税后利润预测及依据)，筹资用途。申请报告需经全体董事或全体筹委会成员签字，公司或主要发起人单位盖章。同时，填写境外上市申报简表。

2、所在地省级人民政府或国务院有关部门同意境外上市的文件。

3、境外投资银行对公司发行上市的分析推荐报告。

4、公司审批机关对设立股份公司和转为境外募集公司的批复。

5、公司股东大会关于境外募集股份及上市的决议。

6、国有资产管理部门对资产评估的确认文件、国有股权管理的批复。

7、国土资源管理部门对土地使用权评估确认文件、土地使用权处置方案的批复。

8、公司章程。

9、招股说明书。

10、重组协议、服务协议及其它关联交易协议。

11、法律意见书。

12、审计报告、资产评估报告及盈利预测报告。

13、发行上市方案。

第三部分 境外上市相关法律、法规名录

一、基本法律方面

1、《中华人民共和国公司法》

2、《中华人民共和国证券法》

3、《中华人民共和国会计法》

4、《中华人民共和国仲裁法》

5、香港《公司条例》

6、香港《证券条例》

7、香港《保障投资者条例》

8、香港《证券(披露权益)条例》

9、香港《股份回购守则》

……

二、公司章程方面

1、《到香港上市公司章程必备条款》

2、《关于到香港上市公司对公司章程作补充修改的意见的函》

3、《中国证监会海外上市部关于到境外上市公司向境外上市外资股股东发出会议通知信函时间的函》

……

三、发行与交易管理

1、《股票发行与交易管理暂行条例》

2、《关于股份有限公司境外募集股份及上市的特别规定》

3、《国务院关于加强在境外发行股票和上市管理的通知》

4、《国家经贸委、中国证监会关于进一步促进境外上市规范运作和深化改革的意见》

5、《关于企业申请境外上市有关问题的通知》

6、《关于涉及境内权益的境外公司在境外发行股票和上市有关问题的通知》

7、《关于境内企业到境外公开发行股票和上市存在的问题的报告》

8、《境内企业申请到香港创业板上市审批与监管指引》

9、《监管合作备忘录》

10、《香港创业板上市规则》

……

四、外汇管理方面

1、《结算、售汇及付汇管理暂行规定》

2、《关于境外上市企业外汇管理有关问题的通知》

3、《关于进一步改革外汇管理体制的公告》

4、《关于进一步加强外商投资管理工作若干问题的通知》

……

五、财务审计方面

1、《企业财务通则》

2、《企业会计准则》

3、《会计基础工作规范》

4、《股份有限公司会计制度》

5、《合并会计报表暂行规定》

6、《企业兼并有关财务问题的暂行规定》

7、《股份制试点企业股票香港上市有关会计处理问题的补充规定》

8、《股份制试点企业股票香港上市会计报表有关项目调整意见》

9、《关于香港上市的股份制试点企业执行何种会计制度等问题的通知》

10、《国际会计准则》

11、《国际审计准则》

12、香港《标准会计实务说明》

……

六、工商税收管理

1、《关于境外发行股票的股份制公司征收所得税问题的通知》

2、《关于外商投资企业、外国企业和外籍个人取得股票(股权)转让收益和股息所得税问题的通知》

……

七、国有资产和股权方面

1、《企业国有资产所有权界定的暂行规定》

2、《国有资产产权界定和产权纠纷处理暂行办法》

3、《国有资产评估管理办法》及《国有资产评估管理办法施行细则》

4、《关于公开发行股票公司国有资产折股等问题的复函》

5、《股份有限公司国有股权管理暂行办法》

6、《股份有限公司国有股股东行使股权行为规范意见》

7、《国有资产评估项目备案管理办法》及《国有资产评估项目核准管理办法》

第四部分 海外上市中常见问题

一、企业在国外发行股票有何好处：

1、在国外发行股票，可以增加发行者的国际声望，提高发行者的地位、信誉和知名度，从而有利于企业开拓国际市场以及在对外贸易中取得信贷和服务的优惠。

2、在国外证券市场发行股票，股东分散，发行者可较为自由地使用筹得的资金，降低企业被新股东控制的风险。

3、在国外证券市场发行股票，能够筹集到各种货币的资金，满足对外汇资金的需求。

4、国外证券市场资金来源广泛，股票易于发行， 特别是当国内采取金融紧缩措施时，这种发行大为必要。

二、企业如何为自身正确定位(必要性)

需由财务顾问通过对企业项目可行性研究和产业趋势与政策分析，研究分析企业的市场潜力和扩张能力，帮助企业制定长期战略发展规划，并以此确定企业的融资计划和并购扩张等资本经营的安排。

三、企业如何选择正确的融资方式

财务顾问根据对企业的客观论证和融资方式的可操作性分析，提供境内外的项目融资、产权融资、租赁融资、证券融资、投资基金等多种融资方式供企业比较，企业借助专业力量，根据自身的经营目标和融资目的选择最优的融资方案。

四、企业是否上市及其上市的时机、途径和方法

财务顾问根据企业状况作出是否上市的可行性分析，并对企业上市作出总体规划，确立上市时间表，提供发行上市股票不同时间地点、途径的建议，使企业作出充分准备。

五、企业如何优化资本结构，增强扩张能力，提高管理水平问题

财务顾问根据企业经营目标和资本运作情况，协助制订现代企业制度纲要，作出企业法人治理方案和中长期发展战略规划，并定期组织专家顾问团成员与企业座谈交流，提供权威的企业诊断咨询报告和管理决策方案。

六、企业在海外上市过程中如何与境外中介机构打交道

选择既了解国内企业同时又熟悉海外资本市场，且经验丰富有良好业绩的财务顾问，可以在上市过程中为企业设计最佳的方案，并能很好地协调各机构之间的关系，使企业能顺利、高效、迅速地实现上市目标。

㈨ 香港创业板上市基本要求

公司须在中国内地、香港、百慕达及开曼群岛的其中一个地方注册成立；
公司必须有主营业务；
公司在上市前两年必须在基本相同的控制权及管理层管理下运作；
首次招股的最低公众持股比例要达到3000万港元及占总股本的25％；
管理层股东必须接受为期两年的售股限制期，在这一期间，各持股人的股份将被搁置在一个各方都同意的存储处；
对申请上市企业没有最低利润要求。
香港创业板市场的基本上市要求为：于申请上市前两年有活跃业务记录；拥有主营业务；在申请上市前两年公司须大致由同一批人管理及拥有；于上市后至少两个完整财政年度聘用一名保荐人担当顾问；最低公众持股量须占已发行股本的25%(市值少于40亿港元的公司，最少要达3000万港元)。至于市值相等于或超过40亿港元的公司，最低公众持股量须占20%，或10亿港元。
参考资料：http://finance.huanqiu.com/roll/2009-05/460118.html

㈩ 香港创业板上市主要上市规定

1、不设盈利要求
高增长企业可能在创业期间并不一定取得盈利纪录，故《创业板上市规则》并无规定新上市申靖人一定要有过往盈利纪录即可在创业板上市。

2、保荐人及其持续聘任期
新上市申请人须聘任一名创业板保荐人为其呈交上市申请，聘任期须持续一段固定期间，涵盖至少在公司上市该年的财政年度余下的时间以及其后两个完整的财政年度。

3、可接受的司法管辖地区
新申请人必须依据香港、中国、百慕达或开曼群岛的法例注册成立。

4、经营历史
a. 证明具有至少24个月的活跃业务纪录;
注：如上市申请人为新成立的项目公司或开采天然资源的公司，又或在联交所接受的特殊情况下，这项24个月活跃业务纪录的规定可在联交所的批准下获放宽。
b. 一直积极发展主营业务;
c. 于活跃业务纪录期间，其管理层及拥有权大致相同;
d. 如其附属公司负责经营申请人的活跃业务，必须拥有该附属公司董事会的控制权及不少于50%的实际经济权益;
e. 编制会计师报告，该报告须涵盖紧接上市文件刊发前两个完整的财政年度。

5、业务前景
新申请人须列明其业务目标，并阐释于指定期间内拟如何达致该目标。

6、最低公众持股量
a、对于市值少于港币10亿元的公司，其最低公众持股量为20%，涉及金额须达港币
30，000，000元；
b、对于市值相等于或超过港币10亿元的公司，其最低公众持股量为港币2亿元或15%中之较高者；
c、新申请人必须于上市时有公众股东不少于100人。

7、公司管治
a、聘任胜任的人员负责下列职位：公司秘书、合资格会计师、监察主任及授权代表;
b、聘任至少两名独立非执行董事;
c、成立审核委员会。
包销安排于首次公开发售股份时，无硬性包销规定。

8、其它
上市时的管理层股东及主要股东合共须占新申请人不少于35%的已发行股本。
首次上市成本的主要类别一般包括：
a. 专业费用保荐人费用公司法律顾问费用保荐人法律顾问费用申报会计师费用物业估值费用公关服务顾问费用
b. 印刷方面的成本招股章程、申请表格、股票及其它印刷费翻译费
c.市场推广支出
d.股票过户登记处费用收款银行费用包销商佣金(如适用) 首次上市费交易征费
除首次上市费及交易征费外，上列所有其它费用均可由新申请人与有关方面商议，不过收费多少会受市场因素影响。首次上市费一般占首次上市总成本的小部份，须于递交上市申请表格的同时向联交所缴付。首次上市费不予退款，并以与上市申请有关的股本证券的预期市值计算。
创业板首次上市费概列如下：
首次上市费将予上市的股本证券的货币值(百万港元)
首次上市费(港元) 不超过100 100，000 不超过1，000 150，000 超过1，000 200，000
新申请人应缴付予联交所的交易征费为新申请人将予发行之证券的价值的0.011%。
详情请参阅《创业板上市规则》附录九。